الجريدة الرسمية)2023 فبراير 9( 1444 جبر 18(- 7168 عدد 198ف
• طبيعة خدمات الإرشاد التي يقدمها المرشد في الاستثمار المالي والنطاق المحدد لها ؛
• يجب أن يوضح المرشد في الاستثمار المالي، المزاول لألنشطة من هذه الدورية، 2 الواردة في المجموعة الأولى المشار إليها في المادة على وجه الخصوص :
- ما إذا كان بإمكانه أن يقدم خدمة إرشاد مستقل أو محدود أو هما معا ؛
- هوية المؤسسة أو المؤسسات التي تروج لألدوات المالية والتي تربطه بها عالقة، في حالة خدمة الإرشاد المحدود.
• طرق الاتصال التي سيستعملها في عالقته مع العميل.
يجب أن تكون جميع المعلومات الواردة في الوثيقة المشار إليها في الفقرة الأولى أعاله صحيحة وواضحة وغير مضللة.
30 المادة يجب على المرشد في الاستثمار المالي، قبل تقديم خدمة الإرشاد، إبرام عقد إرشاد مع العميل معد من نسختين وموقع من قبل بهذه 7 الطرفين، يتضمن البيانات الدنيا الواردة في الملحق رقم الدورية. يتم تسليم نظير من عقد الإرشاد للعميل بعد توقيعه.
31 المادة يجب أن يبرم المرشد في الاستثمار المالي المخول له تلقي وإرسال الأوامر، اتفاقية جمع الأوامر مع عمالئه قبل الدخول في عالقة معهم.
بهذه الدورية البيانات الدنيا لهذه الاتفاقية. 8 ويحدد الملحق رقم الفرع الخامس إلرشاد(فخدمات 32 المادة يجب أن يكون الإرشاد الذي يقدمه المرشد في الاستثمار المالي للعميل مكتوبا ومبررا حسب طبيعة الإرشاد، من خالل تحليل مختلف المقترحات المزمع تقديمها، عند الاقتضاء، ومزاياها والمخاطر التي تنطوي عليها. يستند التحليل المذكور على ما يلي :
• تقييم الوضع المالي للعميل وخبرته في الأمور المالية ؛
• أهداف العميل وإكراهاته ؛
يتم تقييم هذه العناصر بالتفصيل لضمان مالءمة الإرشاد المقدم لوضعية العميل.
ال ينبغي لإلرشادات المقدمة من طرف المرشد في الاستثمار المالي :
• التركيز على المزايا المحتملة القتراح ما، دون الإشارة الصحيحة والواضحة للمخاطر التي ينطوي عليها؛
• إخفاء أو التقليل من شأن معلومات أو وثائق أو تحذيرات هامة.
33 المادة عندما تكون المعلومات المقدمة من المرشد في الاستثمار المالي مبنية على المقارنة بين عدة خيارات أو أدوات مالية، يجب أن تستوفي الشروط التالية :
• أن تكون المقارنة غير تمييزية وتوازن بين المزايا والمخاطر المرتبطة بكل خيار أو أداة مالية ؛
• أن يتم تحديد وتفسير المعايير التي على أساسها تجرى المقارنة ؛
• أن يتم تحديد مصادر المعلومات المستخدمة في المقارنة ؛
• أن تتم الإشارة إلى الوقائع والفرضيات المستخدمة في المقارنة.
34 المادة يجب أن يستند الإرشاد، عندما يتضمن تقديرات حول الأداء المستقبلي، إلى فرضيات معقولة مبنية على معطيات موضوعية يتعين إخبار العميل بها.
35 المادة عندما تستند المعلومات المقدمة، من المرشد في الاستثمار المالي في إطار مزاولة أنشطة الإرشاد الواردة في المجموعة الأولى المشار أعاله، إلى الأداء السابق ألداة مالية، يجب أن تستوفي 2 إليها في المادة المعلومات المذكورة الشروط التالية :
• يجب أن تقدم المعلومات بيانات مناسبة عن الأداء المتعلق على ) سنوات السابقة مباشرة للسنة المالية موضوع5الأقل بالخمس ( المعلومات، أو بالفترة الكاملة التي تم خاللها عرض الأداة المالية ) سنوات. يجوز للمرشد5إذا كانت موجودة منذ أقل من خمس ( في الاستثمار المالي أن يعتمد فترة أطول، ويُلزم هذا الأخير بالإشارة بوضوح إلى الفترة المرجعية المعتمدة ومصدر المعلومات؛
• يجب أن تحتوي المعلومات على تحذير واضح بأن الأداء المقدم يتعلق بالما�ضي وأنه ال يضمن الأداء المستقبلي.